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整合電子支付監管把握商機
《經濟學人》指2011至2021年這10年內，全球擁有最多獨角獸（估值10億美元而未上市的初創企業）的12大城市，新加坡位居第七，是排名第三高的亞洲城市。
該文羅列打造獨角獸的多種要素，包括就近人才庫（全球最多獨角獸大城市排第四名的印度班加羅爾，擁有近70所工程學院）、對新意念和外來人才開放的風氣（美國近六成最有價值的科技公司是由移民或他們的子女創辦）、活躍的創投基金，以及政府支持（資金和工程合約）等。
筆者則認為政策是否與時並進更為重要。早前和跨境支付專家、香港金融科技行業協會會長李國樑交流時了解到，由於新加坡近年的金融科技政策更切合數碼經濟的商業模式，吸引不少獨角獸在當地設立亞太總部。
以跨境匯款為例，顧問公司安永（EY）估算全球總額今年可達156萬億美元，預計到2023年，移動錢包在電子商貿中的比例更可增長到超過五成。因為隨着智能手機日益普及，消費者逐漸習慣以手機作電子支付，他們更傾向使用快捷、便宜和簡便的服務，不太願意支付高昂的手續費和中介費，這推動全球跨境支付出現革命性改變。
因應各種移動支付的創新業務模式，新加坡金融管理局（MAS）於2020年1月推出《支付服務法案》（Payment Services Act 2019），把7種支付業務收歸一個發牌框架下，除跨境匯款外，還包括虛擬貨幣的數碼支付代幣（digital payment token）。即使資金不流經新加坡，凡由新加坡支付服務供應商轉移的資金，都受MAS監管，須符合反洗錢等合規要求。這個牌照有利合規的跨境支付公司推廣業務，並跟其他金融機構合作。
反觀香港，我們的跨境匯款方式為銀行和找換店。銀行由金融管理局監管，找換店則是香港海關負責發牌。由海關負責匯款事務有歷史因素，但在今天數碼轉型的時代，是否仍合時宜？
而且服務也大有改善空間。匯款既有手續費，也常包含匯率差價，有調查指出，近八成本地受訪者不了解費用詳情；世界銀行追蹤全球匯款成本（RPW）的調查顯示，銀行匯款服務（尤以需存入不同銀行）仍屬最為昂貴，如果跨境匯款手續費可減低5%，全球每年可省卻160億美元。客戶同時發現，找換店收費透明度普遍不高，往往需匯款者自行確定對方是否成功收到款項。
要幫助本地初創開拓跨境匯兌服務、吸引全球支付公司來港，以及探索虛擬貨幣支付，政府應如新加坡般，整合監管包括跨境匯款（MSO）、儲值支付工具（SVF）、加密支付等支付業務，更好把握全球商機。
鄧淑明博士
香港大學工程學院計算機科學系、社會科學學院地理系及建築學院客席教授